折旧是指资产成本随时间的下降。公司在资产负债表上报告资产;随着资产折旧，资产成本从资产负债表变为损益表中的费用。这就是折旧与设备使用相匹配的方式，以及购买设备的费用。折旧率因公司而异，因为管理层可能会对折旧做出若干假设。没有正确或错误的方法可供选择，但公司应该将折旧率与资产的使用相匹配。
确定公司将使用的折旧类型。折旧有两种形式，可以是直线折旧或加速折旧。直线在资产寿命期间保持折旧不变，而加速在资产寿命的早期产生更大的费用，并在以后的生活中产生更少的费用。
选择折旧方法，无论是直线还是加速。对于加速折旧，两种最常见的方法是双倍下降和年数的总和。直线折旧等于当前值减去剩余价值除以资产的寿命。通常，对于双倍下降法，折旧费用等于当前值乘以2除以寿命。用代数书写，公式是当前值x（2 /寿命）。多年的数字总和将所有年份相加，以创建折旧基数。例如，对于三年资产寿命，年份总和为1加2加3，等于6.年后数字之和的公式为当前值x（年份的倒数/年份的总和） 。今年的倒数是相反的一年。例如，在资产寿命的第1年，年份的倒数等于3，而对于第3年，年的倒数等于2。
估算计算折旧所需的假设：剩余价值和资产寿命。剩余价值是资产在其寿命结束时的价值。管理层根据类似资产的研究和先前使用来估算这些数字。例如，如果一家公司每三年需要一辆新卡车，该公司应该估计卡车的资产寿命为三年。
使用所选的折旧方法折旧资产，并使用估算值确定折旧率。例如，10,000美元的卡车具有三年的资产寿命。对于直线折旧，第1年的折旧为10,000美元除以3，相当于333.33美元。使用双倍下降法，第1年的折旧为10,000美元乘以2/3，相当于666.67美元。使用年数总和，第1年的折旧为10,000美元x 3/6，相当于5,000美元。
